В начале 2023 года аналитики EastFruit вынесли в заголовок статьи вопрос, который волновал всех участников рынка ягод, как свежих, так и замороженных: «Остановится ли свободное падение цен на рынке замороженной малины ЕС»?
Сейчас уже почти середина июня 2023 года, однако мы пока не можем однозначно ответить на этот вопрос утвердительно. Но мы можем сказать, что падение цен, как минимум, «приостановилось». А рынок, т.е. и фермеры, и заморозчики, и трейдеры – все замерли в ожидании поступления на рынок Европы первых партий сырья нового урожая, чтобы сформировать цены на него.
Напомним, что в начале 2023 года Польша опустила свою цену на целую замороженную малину до 2,8-2,9 евро/кг. В это же время экспортёры замороженной малины из Марокко начало выходить на рынок с предложениями 2,5-2,6 евро/кг. Кстати, подробнее об очень быстрой экспансии Марокко на этом рынке читайте в нашем аналитическом обзоре «Марокко догоняет Украину на рынке замороженной малины».
Ниже представлен ориентировочный график цен на замороженную малину экстра качества (95/5 и 90/10) который мы приводили в январской статье.
С января по май 2023 года цены на европейскую ягоду продолжали падать, а спроса на неё по-прежнему не было.
Уже в феврале-марте цена на ягоду из стран Европы выровнялась с уровнем цен малины из Марокко и составила 2,50 евро/кг на класс экстра. Марокканская ягода, при этом, упала на 0,20-0,30 евро/кг по отношению к своему зимнему уровню и продолжала оставаться конкурентной по цене.
Ниже представлен ориентировочный график цен на замороженную малину экстра качества (95/5 и 90/10) с начала сезона по июнь 2023 г. включительно.
Напомним, что обвал цен на малину в уходящем сезоне не был чем-то особенным. Так происходит всегда. Подробнее о цикличности цен на малину можно прочитать здесь, а о том, как повезло в этой ситуации украинским заморозчикам и экспортёрам – в этом аналитическом материале.
Поясним вкратце эти традиционные ценовые циклы. Когда цены на малину взлетают до высоких уровней, как это было в сезоне 2021/22, когда она продавалась по 5 евро за кг и более, пищевая промышленность ещё какое-то время закупает этот товар, потому что он используется в рецептурах. В это же время фермеры, которым очень выгодно выращивать малину, массово расширяют плантации под ней по всему миру, где она растёт.
Однако затем представители молочной, кондитерской, хлебопекарной и других отраслей начинают понимать, что у малины есть альтернативы в рецептурах – например земляника садовая (клубника), которая стоит 1,5 евро, т.е. более чем В ТРИ РАЗА дешевле! И мы даже не говорим о ещё более дешёвых альтернативах, таких как слива, которую можно купить в 8 раз дешевле. Потребители и рестораны тоже это замечают, и тоже начинают покупать другие фрукты.
Соответственно, начинается волна отказа от малины крупных потребителей, что приводит к тому, что мы видели в уходящем сезоне 2022/23 годов – цены можно снижать бесконечно, но решение об отказе от малины принято. Поскольку такие решения крупные потребители принимают не чаще, чем раз в год, то снижение цены никак на влияет на спрос – малину уже вычеркнули, или сильно урезали и она просто становится не нужна в таких объёмах.
И тут наступает новый сезон, в котором производство свежей малины продолжает расти, а вот заморозчики по-прежнему «сидят» на запасах прошлогодней, и не знают, что с ними делать. Поэтому они прекращают покупать малину или покупают совсем небольшие объёмы, что обваливает цену на эту ягоду – ведь продать в свежем виде большой объём малины крайне непросто.
Соответственно, два года низких цен проводят к массовой раскорчёвке малины производителями, а пищевая промышленность в это время начинает возвращать снова ставшую доступной ягоду в свои рецептуры. В какой-то момент на рынке устанавливается равновесие, когда всех цены устраивают. Но это равновесие редко длится более одного сезона, после чего снова начинается рост цен, и цикл полностью повторяется.
Средняя длительность полного цикла составляет 4-6 лет, но он может ускоряться или удлиняться, в зависимости от других факторов. Например, сейчас в мире наблюдаются первые признаки глобальной рецессии, что может растянуть цикл низких цен на малину.
Однако вернёмся в июнь 2023 года.
Что же происходит c ценами на замороженную малину сегодня?
Прежде всего, в Центральной Азии сезон уборки «летней» малины уже закончился. Как мы и прогнозировали, заморозчики практически не закупали эту ягоду для переработки.
В Восточной Европе Молдова получит первый урожай малины уже в июне. Фермеры понимают, что переработчики не готовы в этом году платить высокую цену за сырье, но пока сложно сказать по какой цене будут осуществляться реальные сделки.
При этом заморозчики ожидают, что цены на целую замороженную ягоду будут формироваться на уровне 2,30-2,50 евро/кг. Хотя полной уверенности в этом нет. Напомним, что это приблизительно в два раза дешевле, чем годом ранее.
Что же касается спроса на битую ягоду или «грис», то на данный момент он полностью отсутствует, и цену на него сформировать довольно сложно. Не исключено, что предложения по 1,2-1,4 евро за кг появятся на рынке и заинтересуют кого-то из небольших потребителей, ведь эту ягоду нужно продавать в любом случае и по любой цене. Напомним, что в 2018 году цены на остатки малины низкого качества падали до 1 евро за кг, поэтому исключать такого развития событий тоже не стоит, тем более что сейчас запасы этой продукции, по всем показателям, существенно выше, чем весной 2018 года.
Каждый год перед началом сезона клиенты занимаются контрактацией определённого количества замороженной малины для срочных отгрузок, чего не наблюдается в этом сезоне. Спрос объективно сильно упал. На рынке по-прежнему есть много предложений замороженной ягоды, а также пюре и концентратов малины, так что клиенты, вероятно, не будут спешить со сделками.
По нашим оценкам, запасы замороженной малины в Польше (часть из них принадлежала украинским фирмам) на начало марта 2023 года были на 20 тыс. тонн выше, чем годом ранее. Это соответствует почти двум месяца объёма экспорта малины из Польши, и мы знаем, что спрос с марта по май в мире на малину точно не вырос. А значит ситуация с запасами вряд ли существенно улучшилась!
Соответственно, ситуация перед самым началом сезона уборки летней малины в Молдове, Украине и Польше остаётся крайне напряжённой и крайне негативной с точки зрения перспектив формирования цен на сырьё.
Напомним, что цены на малину не премиального качества для заморозки в Украине в 2019 году опускались до невероятных 10 центов США за кг. Качественную летнюю малину заморозчики тогда закупали по 20-30 центов за кг, а к осени цена на ремонтантные сорта малины выросла до 40-50 центов за кг.
Опустятся ли цены на малину в этом году до таких уровней пока что сказать сложно. Но то, что тенденция ценообразования остаётся крайне негативной – это неоспоримый факт.
